記者： 竇莉梅 邵嘉暉 彭程晨
表格1 蘇富比和佳士得十九世紀八十年代(1982)拍品大類
世界著名藝術品拍賣行蘇富比和佳士得的拍品開發(fā)策略一直值得我們效仿。他們對藝術品拍賣的定位決定了其清晰的拍品大類，注重精品策略，精心設計拍賣圖錄，提升拍賣服務方式，藏品升級，從而形成了拍賣行自身必備條件。通過設立各種行業(yè)機構和在世界各地設立分支營業(yè)機構,以求信息對稱。積極展開公關策略和傭金合謀來培育和爭取藝術品的委托方和競買方。此外還從政府資源以及法律政策方面獲得客觀環(huán)境的支持。
隨著對拍賣行業(yè)的監(jiān)管加大和拍賣行業(yè)的業(yè)務分流，盡管拍賣行業(yè)的機構委托仍然占據(jù)非常龐大的比例，但是追求拍賣操作市場化依然是一些先鋒人士的訴求，在中國能夠體現(xiàn)出市場化的拍賣業(yè)務主要是藝術品拍賣市場，如何獲得各類藝術品、開發(fā)新的拍品，是最為重要的任務之一，由此，我們應當研究世界著名的兩大藝術品拍賣行S&C(蘇富比和佳士得拍賣行)對拍品的開發(fā)策略，為我國藝術品征集獲取可資借鑒之徑。
一、藝術品拍賣行的定位：決定了拍品開發(fā)范圍
只要是在其他流通領域無法處置或者價值無法形成的東西，都可以拿到拍賣行進行拍賣[4]。但是實際操作中，我們看到，只有那些有價值的東西，才能夠通過拍賣的方式進行交易，世界最著名的兩大拍賣行蘇富比和佳士得在二戰(zhàn)前僅僅是藝術品國際貿交易的批發(fā)供應商，遠沒有當前的聲望和權威，藝術品交易沒有形成清晰的核心，分布在巴黎、倫敦、紐約和德國(在希特勒掌權前的德國)。戰(zhàn)后的1954年3月，所采取的第一個行動就是設法使倫敦成為藝術品交易中心。從1954年到1968年，倫敦無可非議成為藝術品交易中心。它們更傾向于高品質或稀有的拍品。
1. 拍品大類劃分明確。
蘇富比拍賣行起源于1733年一個倫敦書籍經(jīng)銷商建立的事業(yè)。該拍賣行一直是一個書籍、文庫和文學財產的銷售領導者，直到早期的二十世紀，它從事的活動領域廣泛，涉及美術和裝飾藝術品。1917年，該拍賣行搬到了新龐德街上，也是當前的經(jīng)營場所，其他藝術作品也開始在此拍賣。蘇富比以印象派作品和當代作品為其著名的特點之一 [5]，如表格1所示，經(jīng)過漫長的發(fā)展，19世紀80年代這兩家拍賣行基本形成了高度相似的拍品大類，其中，繪畫類拍品比重最高。
2. 拍品開發(fā)注重精品。
每一個拍品大類中都有各自非常突出的精品。拿蘇富比和佳士得印象派繪畫和當代繪畫大類來說。畢加索、沃霍爾、梵高等著名作品是其鎮(zhèn)行之寶。盡管驅動拍賣行的是4Ds[6]，但是極其出眾的作品更能吸引眾多買家，也有利于拍賣商抬高價格。拍賣企業(yè)會采取精品戰(zhàn)略[7]。畢加索的作品[8]是拍賣行多年來從未干涸的供應方，盡管在經(jīng)濟危機時期，拍品數(shù)量以及拍賣成交價在下降，甚至出現(xiàn)了畢加索的作品今天在佳士得拍賣行被賣掉，第二天在蘇富比拍賣行就出現(xiàn)的情況。蘇富比拍賣安迪·沃霍爾的作品，也是他們的長項之一。與畢加索一樣，沃霍爾作品供應來源豐富，沃霍爾除了自己的作品之外，他還擁有巨大的收藏，而這些收藏現(xiàn)在歸沃霍爾基金管理，每年都會拿出一些作品來拍賣。在紐約，沃霍爾是在一年兩次的當代藝術品拍賣銷售中最為突出的藝術家，比如，2011年年初的一季拍賣中，沃霍爾作品拍賣所得為蘇富比、佳士得和菲利普斯三家拍賣行全部總額的三分之一，達到181百萬美元，在三個晚上的拍賣中，最頂尖的拍品都是沃霍爾的繪畫[9]。無論在經(jīng)濟危機還是經(jīng)濟繁榮時期，只要有足夠的資金應對，精品收藏非常重要，大眾總有跟流意識，“大家都在買他的作品，那我也應該買。”[10]
3. 精心設計拍賣圖錄。
拍賣圖錄歷來是這兩大拍賣行發(fā)展中非常注重的一個內容[11]。它除了能夠增加銷售額，最主要的是記載了拍品以及圍繞拍品的一切內容。拍品圖錄是奢侈的出版物，被視為藝術品價值的標準。包含個別藝術家的資料，呈現(xiàn)藝術家的出生日期和死亡日期的信息，如果可以的話包括國籍、工作規(guī)模、高品質的彩色攝影復制品、日期、出處，以及出售前對最低價位和最高價位的預估。資深專家對圖錄的描述及編目能夠引起盡可能多的潛在收藏家和投資者的注意，這對拍賣行發(fā)展有巨大貢獻。在拍賣前，拍賣行是在賣方財產的監(jiān)護人，拍賣后，拍賣行是買入價格的監(jiān)護人，它對條目的歸屬和描述可以顯著影響條目的價值。
4. 拍品升級。
出售或者是交換收藏品，是各個拍賣行和藝術品博物館獲得更好更偉大作品的重要方法。如果遇到他們心儀的藝術品，各個機構會采取不同的政策出售或者是交換他們的藝術品，用出售一些藝術品的錢來為購買其他藝術品籌集資金。對于拍賣行和博物館來說重要的是藝術品的質量，而不是數(shù)量，為了完整地收集一個特定藝術家的作品，使之好更強大，就可能會采取這種辦法。但是要經(jīng)過拍賣行或者是博物館嚴格評估后并取得策展人和董事會全體成員批準后才可以出售或者交換收藏品，如果一個作品不太重要或者是質量較差，它就變得多余，就是一種奢侈的囤積和負擔。通過交換或者是出售這些作品，可以為拍賣行帶來新的生機。不管是蘇富比還是佳士得拍賣行，都通過拍賣不太重要的作品，獲得資金從而不斷的使自己所擁有的作品更加精致并得以升級，各個拍賣行通過不斷相互整合交換作品，使得自己的收藏更加的完整[12]。
5. 提升拍賣的服務方式。
佳士得于2006年7月推出了包括查詢拍賣日程、拍賣預展和拍賣結果等豐富資訊的官方網(wǎng)站，佳士得網(wǎng)上競投服務“Christie's LIVE”， 競投者可在拍賣會進行中利用私人計算機作實時投標，同時更可利用網(wǎng)站內的多媒體平臺收看拍賣會的現(xiàn)場實況，尤如置身拍賣會場一樣。蘇富比在2007年推出“my Sotheby’s”，是在蘇富比官方網(wǎng)站基礎上為客戶開發(fā)的一個獨特網(wǎng)站，為客戶提供包括全天候賬戶查詢、信息檢索與瀏覽，以及“缺席競價”等服務的一攬子解決方案。這是針對蘇富比的那些全球旅行忙于事務的客戶度身設計的，讓他們可以在世界各地，借助互聯(lián)網(wǎng)在網(wǎng)上查詢賬戶，瀏覽拍賣圖錄，投標登記，缺席競價[13]。藝術品拍賣繁榮了幾個世紀，基本上是建立在信息不完全和不正確的基礎上的，而通過網(wǎng)絡可以讓收藏家和研究者能夠更加及時地獲取有效的信息[14]。
6. 拍品開發(fā)的人才。
在倫敦蘇富比的拍賣行工作人員專業(yè)水平比起任何地方的都要高。蘇富比拍賣行非常注重目錄的博學性和高品質，擁有覆蓋整個藝術品領域的專家。為了和拍賣業(yè)務結合，它提供了一系列服務，包畫作的真實性以及價值鑒定、評估遺囑、給出保險方面的意見、對私下談判藝術品交易給予建議、藝術品投資及修復。蘇富比非常重視人才，在1982年經(jīng)濟衰退的時候采取措施來提高效率，主要是通過關掉幾家分公司及合理裁員，但是高級專家、幾家新畫廊、一家重要的新開的拍賣中心和新任命的代表既沒有減少數(shù)量也沒有降低質量。比如影響佳士得和菲利普斯拍賣行的人物菲利普斯(Philippe Ségalot)有著天才的獲得資源的能力。菲利普曾經(jīng)營過佳士得當代藝術部，能夠聚攏很多收藏家和藝術家，成功地說服新老買家走進拍賣行，并且得到炙手可得的拍品，促成交易。他總是試圖創(chuàng)新，有一個快速建立起來的關系網(wǎng)和很愜意的合作關系。同樣，他創(chuàng)造了前所未有的拍賣銷售價格。這樣的拍賣行卓越的經(jīng)營人才貫穿了拍賣行的發(fā)展歷史，充分說明了西方經(jīng)濟學中利潤的產生源泉以及企業(yè)家對不確定性的把握，才是一個拍賣行穩(wěn)步發(fā)展的關鍵因素。
二、設立機構追逐信息對稱1．設立各種行業(yè)協(xié)會
在英國有很多行業(yè)協(xié)會，都能夠在各方面幫助拍賣的順利展開，諸如SOFFA (The Society of Fine Art Auctioneers )由31家拍賣行組成(除S&C外)，是絕無僅有的拍賣行同行協(xié)會。商人可能同時來自三個協(xié)會：一是有65個人組成的倫敦藝術經(jīng)銷商協(xié)會(SLAD)，二是英國古董經(jīng)銷商協(xié)會，大約有450名成員(BADA)，三是倫敦與各省古董經(jīng)銷商協(xié)會(LAPADA)，有625名成員。有增值稅登記的大約有7870人。若是尋找評估師，可以通過美國評估師協(xié)會(American Society of Appraisers)美國評估師聯(lián)盟(Appraisers Association of America)或者國際評估師協(xié)會(International Society of Appraisers)，評估拍品的真實價值，而且許多拍賣行也會提供免費的評估服務，為了在將來獲取傭金。除此之外，蘇富比和佳士得積極資助各類藝術品展覽，了解藝術品投資動態(tài)，并且從展覽中的藝術品中選擇自己需要投資的藝術品[15]。
2．世界各地分支機構的設立
交易量的增加、來自國外的詢價次數(shù)大量增加使得蘇富比覺得非常有必要在國外開設分支機構。在1964-1965年期間，倫敦蘇富比以150萬美元收購了美國主要的拍賣行，紐約最大的帕克·貝耐特(Parke Bernet)畫廊。從那之后，在拉斯維加斯、多倫多、墨爾本、巴黎、佛羅倫薩、貝魯特也開設立分支機構。1967年，倫敦蘇富比就已經(jīng)為來自70多個國家的賣主進行了拍賣。在國外設立分支機構是從國外舉行拍賣會開始，蘇富比首次在國外進行拍賣的案例應該追溯到在埃及的一次拍賣[16]，這也是蘇富比拍賣行從1744年成立以來首次在國外負責拍賣銷售。盡管銷售獲利很薄，但的確使得全世界收藏家的目光集中在蘇富比拍賣行上。
1958年蘇富比拍賣行成功地拍賣了哥爾德舒密特(Goldschmidt)印象派和現(xiàn)代派繪畫的收藏，蘇富比隨后就向海外擴展業(yè)務。拍賣中心在蘇黎世、香港、蒙特卡羅以及之后許多地方建立。如今的蘇富比拍賣行已經(jīng)在50個不同的城市有辦事處，但主要銷售活動仍在倫敦和紐約，涵蓋整個美術和裝飾藝術品。截至1982年8月，也在加拿大、瑞士、香港、摩納哥、荷蘭、意大利、南非、德國、愛爾蘭和西班牙進行大量銷售。1995年蘇富比在紐約開設了一家辦事處，為美國客戶提供直接服務。收購了帕克·貝耐特拍賣行之后，由于在東大西洋和西大西洋的經(jīng)營需要，該集團進行機構調整。前者由2家公司構成，一是蘇富比帕克·貝耐特公司，負責英國的業(yè)務，二是蘇富比帕克·貝耐特國際有限公司，負責除北美以外世界各地的業(yè)務。這兩家公司的董事會由同一個的主席和三個其他的董事組成。
1979年以前，蘇富比的銷售份額主要在英國，但是從1980年開始美國加拿大的銷售份額和利潤都超過了英國，其余國家，包括BRIC(巴西、俄羅斯、印度和中國)份額則非常低。而從拍賣行員工數(shù)量來看，英國的拍賣行員工高于美國和加拿大兩個國家。在倫敦總部的專家通常為大部分銷售準備估價和圖錄，并且監(jiān)督條目屬性及內容，對于在美國和加拿大舉行的拍賣會，他們通常提供支持和專家服務。蘇富比宣稱總體上這對倫敦藝術品市場有益，因為國外收藏家和投資者經(jīng)常雇用倫敦經(jīng)銷商來經(jīng)營他們的生意，倫敦經(jīng)銷商隨時可以接觸專家及藝術品市場動態(tài)。
三、S&C的經(jīng)銷商培育策略
世界上著名的兩大拍賣行蘇富比和佳士得，處理了世界上藝術品的大多數(shù)份額。據(jù)說，佳士得是努力做拍賣師的紳士;蘇富比是努力做紳士的拍賣師。蘇富比和佳士得的競爭策略主要體現(xiàn)在對拍賣品的爭奪，從而圍繞拍品展開了對經(jīng)銷商、藝術家、賣方和買方的公關策略。他們越來越發(fā)揮著重要的領頭作用，其競爭也更像一對血腥的從來沒有聽說過昆斯伯里侯爵法則的重量級拳手。他們通過制作和贈送精致的紀念品、大幅廣告、開展紀念著名收藏家活動、作擔保、給收藏機構背后的慈善機構捐款等細節(jié)贏得拍品[17]。
1. 發(fā)掘買家和賣家。
從拍品的供給來講，蘇富比公司的主要成長歸功于一個政策，該政策是在1958年皮特·威爾森(Peter Wilson)先生成為該公司的主席之后開創(chuàng)的，政策的內容是積極搜索收藏品，這些收藏品是全球范圍內的、可以被帶到倫敦在拍賣會上銷售的以及重要到足以吸引全球投標者的。但是高質量、稀有性的大師作品越來越少，最好的作品能夠賣出很好的價格，而其他作品就很難賣出。無論是蘇富比還是佳士得，都沒有能夠拿得出來的大作，市場上缺乏大作的供給方，或者對作品都有超高的預期而無法售出，找不到買家[18]。從買方來說，正手握大量資本尋找多樣化投資，但是卻很少出手去買。2010年紐約蘇富比和佳士得的印象派和現(xiàn)代作品拍賣結果并不好。2011年5月，除了畢加索的作品“Nude, Green Leaves and Bust” (1932)在佳士得賣出了106.5百萬的高價，是世界上拍賣出的最昂貴的作品。蘇富比超過四分之一的拍品，大約59個標的找不到買家。在五月份的拍賣中還出現(xiàn)了最低銷售額，是自2009年最黑暗的日子[19]。
蘇富比積極開發(fā)新的賣方，將視角轉向拍賣市場比較薄弱的地方[20]，同時，開發(fā)民族藝術品，包括非常難以得到的印度、非洲、拉美和中國藝術家的畫作[21]，蘇富比拍賣行的副主任帕雷克專門關注印度藝術品，他掌握了印度收藏的情況。伊斯蘭藝術品也是開發(fā)的重點之一[22]。除卻這些非歐洲中心的藝術品的開發(fā)之外，蘇富比開始開拓當代德國藝術品[23]。
在開發(fā)拍品的同時，也培育了新的買家、收藏家以及買家新的興趣。這些新的收藏家對這些新興市場藝術品的收藏，為藝術品拍賣行提供了豐富的拍品。中國新貴們集中收藏對畢加索后期作品，他們直接推動了2010年紐約蘇富比和佳士得的秋拍價格和業(yè)績。蘇富比印象派與當代藝術部的副總裁大衛(wèi)·諾曼認為畢加索作品的價格相較于十年前增長了500% [24]。2010年亞洲囊括了全球拍賣收入的近四分之一。相反，中國當代藝術品主要被收藏在歐美、亞洲、臺灣最成熟的收藏家那里。一位在威尼斯擁有兩個博物館的法國收藏家弗朗西斯·皮諾，收藏了曾梵志的15幅作品，并為其作品舉辦展覽[25]。比利時收藏家蓋·尤侖斯和他的夫人對中國藝術品的收藏非常著名，他們于2007年在北京成立了大山子倉庫藝術區(qū)，專門收集當代藝術作品[26]。中國當代藝術最重要的收藏家是商人尤里·西格，前瑞士駐中國大使，他擁有3000件從1979年至今的藝術作品，創(chuàng)造了中國藝術歷史的最好記錄。盡管中國的藝術世界發(fā)展非常迅速，但是充滿激情和堅持的藝術家和良好的信息機制，是獲得中國藝術品的必要途徑[27]。
最后，基金會是獲得拍品的一個機構性組織。西方的集團委托主要是收藏家和基金組織以及畫廊等形式體現(xiàn)出來?；饡詹?、經(jīng)銷與公益事業(yè)為一體，是拍品非常重要的來源之一。比如，2011年6月3日，蘭開斯特表演藝術中心基金會(LPAC) 舉辦了一場盛大的拍賣會，精選20項標的，所得凈款項用于支持在羚羊谷的藝術項目以及其他公益事業(yè)[28]。
2. 傭金競爭。
在蘇富比和佳士得的多種形式的競爭中，最具代表性是傭金[29]合謀案例。佳士得在1975年第一次對買家收取10%的傭金，蘇富比立即跟進。80年代晚期是拍賣行的興盛期，90年代初期拍賣行比較艱難，90年代晚期，市場崩潰了。蘇富比和佳士得也展開了拍品委托上的激烈競爭，包括猛砍傭金率，很多情況下接近于零;發(fā)放無追索權的貸款，相當于對顧客做出財務擔保;如果拍賣品能夠賣到一定價格，甚至還會向賣家的慈善機構捐贈。除了固定的買家傭金，佳士得密謀策劃從1993年開始收取固定的賣家傭金。在1995年3月，這場競爭突然停止了。由佳士得首先提議，并且數(shù)次與蘇富比頭腦商談傭金的價格壟斷的協(xié)議，蘇富比拍賣行在1994年宣布取消繼續(xù)提供免息預付，并且不再向慈善機構捐贈來贏得業(yè)務。之后，在1995年3月，佳士得開發(fā)布會宣布從9月1日開始，它將向賣家收取固定比率的滑動費率的傭金，1個月之后蘇富比也宣布了相同的政策，傭金率和佳士得驚人地相似，佳士得也重新修改了關于博物館藏品的傭金率。一直到1997年以蘇富比首先打破合謀協(xié)議而終止，蘇富比和佳士得的傭金合謀引起了漫長的訴訟，最終在2001年9月蓋棺定論，兩敗俱傷[30]。
Table 1
CHRISTIE'S COMMISSION CHARGES FOR SELLERS
Effective September 1, 1995
*That is, 10% for most consignments, but retaining existing higher rates for lots selling for less than $75,000.
Source: Mason (2004) The Art of the Steal Current commission rates
Table 2
SOTHEBY'S COMMISSION CHARGES FOR SELLERS
Effective September 5, 1995
Consignment-related expenses, such as those for insurance and illustrations, will continue to be charged to sellers at the current rates.
Source: Mason (2004) The Art of the Steal Current commission rates
四、爭取客觀環(huán)境的支持
首先，政府掌握著大量的資源。一些拍品來源于政府委托或者政府控制，比如1954年的埃及國王法魯克的藏品拍賣。美國建立全國性的公眾安全的緊急通信網(wǎng)絡，是眾議院能源和商務通訊和科技小組委員會在負責的。運用先進的4G技術，其中的D塊要進行拍賣，那么就需要與政府部門密切配合，提供切實可行的拍賣方案[31]。中國的拍賣市場絕大部分的拍品都來源于政府部門或者機構委托，西方的藝術品的獲得和拍賣，同樣與政府資源相關，只不過這兩家拍賣行以市場為主導。
其次，得到政府政策的支持。倫敦是藝術品交易中心，除了英國對全世界藝術品的瘋狂收藏，另一個原因是英國對拍賣業(yè)給予稅收優(yōu)惠，例如，英國藝術品拍賣均不收增值稅。在倫敦銷售不用承擔稅款，而在法國和一些其他歐洲國家需要。正因為不收稅款，賣方在拍賣會上可以獲得更高比例的價格。比如在法國，賣方能夠囊入稍高于買方購買總價的60%，已然很高了，而在倫敦，他卻可以獲得90%。
再次，法律法規(guī)影響著拍賣行為。英國拍賣業(yè)之所以能夠領先于法國等其他歐洲國家，主要有兩點：一是英國對藝術品進出口的限制少，而其他國家管制較嚴。另外，隨著拍賣業(yè)的興起，英國政府及時地制定了相關法律、法規(guī)進行監(jiān)管。早在1845年，英國就推出了《拍賣者法》，目前有關條款仍然適用。1867年，英國實施了《土地拍賣法》，1893年又在《貨物買賣法》中增設了拍賣條款。這些都為規(guī)范行業(yè)發(fā)展起到了積極的促進作用，使英國拍賣行久盛不衰，至今享譽世界。關于影響藝術品拍賣的法案，DDS非常著名，DDS法首次提出是在1893年法國，法語為：Droit de Suite，意為right to follow，就是為大眾所周知的延續(xù)權。2006年2月15日，英國政府實施了一項“藝術家轉授權”(Artist’s Resale Right)，這項權利現(xiàn)在基本上為除了瑞士之外的大多數(shù)歐洲國家、澳大利亞實施。主要是為了在世的藝術家考慮而設，延續(xù)權(DDS)為一名藝術家提供了一項不可剝奪的特權，在一件藝術品原作轉售的基礎上獲得版權。藝術家的轉售權在英國目前僅適用于在世藝術家的作品，相反，其他國家的DDS一般適用于在世的藝術家以及他們的繼承人，通常是藝術家去世后的70年。DDS是一項有爭議的法律，引起了經(jīng)濟學家和法律專家們的爭論[32]。結論是DDS實施后藝術家的作品價格會降低，藝術品會傾向于出售到?jīng)]有實施DDS的地區(qū)。最新的實證分析分析卻得出了部分相異的結論：英國DDS藝術品市場的價格增長還沒有出現(xiàn)普遍的下降，將交易地點從英國轉向其他不受DDS影響的國家的狀況也沒有出現(xiàn)，也不會對價格或數(shù)量有影響，只是年輕的藝術家的作品受到DDS的影響會更久，所以獲得的價格增長比老藝術家較低[33]。
基金項目：本研究受到上海市教育委員會科研創(chuàng)新項目(重點)：“金融機構資產拍賣—上海市國際金融中心建設中拍賣機制設計研究” (項目號：10ZS135)資金資助。2011年度上海商學院大學生科研創(chuàng)新項目：“國外金融機構藝術品投資和拍賣的前沿研究”資金資助。
[1]竇莉梅，博士，上海商學院財經(jīng)學院副教授，復旦大學經(jīng)濟學院博士后流動站研究人員。研究方向：經(jīng)濟哲學;拍賣價格理論。
[2]邵嘉暉，上海人，上海商學院金融學專業(yè)本科生。
彭程晨，江蘇南京人，上海商學院金融學專業(yè)本科生。
[4]我們看看2011年的一些拍品種類：米老鼠的海報，惠特曼的手稿，中國明朝花瓶，雙柄石壺，蒂芬妮巧克力鍋，愛德華漏斗蝕刻，黃花梨櫥柜，大陸雕像，Cycladic大理石的雕像，中國展示柜，Lichtenstein 繪畫，Lauque的“蛇”花瓶，布雷迪的加拿大雁，大理石人物半身像，吉布森本壘打球棒，Chippendale辦公桌，債券調節(jié)文件396號，布朗的苦味瓶，馬克·吐溫的手稿，惠斯勒腳印，畢加索1962年的浮雕，Rauschenberg作品，邁克爾·杰克遜的手套等等，應有盡有，似乎只要是一個東西就能夠拿到拍賣行來售賣。See,Gavels 'n' Paddles，Anonymous. Antiques & Collecting Magazine. Chicago: Jun 2011. Vol. 116, Iss. 4; pg. 6, 2 pgs)( Gavels 'n' Paddles，Anonymous. Antiques & Collecting Magazine. Chicago: Feb 2011. Vol. 115, Iss. 12; pg. 6, 3 pgs.
[5]1958年蘇富比拍賣行成功地弄到了哥爾德舒密特(Goldschmidt)印象派和現(xiàn)代派繪畫的收藏(來自美國，在倫敦進行拍賣)。蘇富比拍賣行的這次成功的銷售，在建立倫敦現(xiàn)代藝術品市場的主導地位上，扮演了重要的角色。
[6]這四個D是死亡、債務、離婚、酌情銷售(death, debt，divorce and discretionary selling)。當主人去世時，遺產是拍賣行比較感興趣的一塊內容，但是至少壓在博物館展示一年，不過也有一個風險，就是博物館將會永久地收藏，以便吸引更多的游客。See, Ken's Korner,Ken Hall. Antiques & Collecting Magazine. Chicago: Sep 2008. Vol. 113, Iss. 7; pg. 14, 3 pgs.
[7]See, A thing of beauty;Anonymous. The Economist. London: Apr 4, 2009. Vol. 391, Iss. 8625; pg. 8.
[8]畢加索被盜的畫作有647幅，失蹤的65幅，被追回的只有130幅，幾乎沒有哪一位藝術家的作品比畢加索丟失的還要多，而畢加索的畫作是蘇富比和佳士得拍賣中的主項。
[9]See,The wizards of the Warhol market; Contemporary art sales，Anonymous. The Economist (Online). London: May 17, 2011
[10]See, In the Future, Every Millionaire Will Buy and Sell Fifteen Warhols; With Andy dominating another auction season, Jerry Saltz explains why the artist makes rich guys go gaga.Jerry Saltz.New York: May 30, 2011
[11]1969年蘇富比出售了600,000的目錄并于1969年末季數(shù)字可能達到1,000,000。這也是增加銷售額的主要途徑之一。1977年蘇富比第一次拍賣墨西哥繪畫，1979年第一次舉行拉美藝術品拍賣。他們強烈要求蘇富比的拍賣圖錄中包含大量拉美藝術品市場的信息。1978-1982年期間，蘇富比組織圖錄拍賣銷售，全球經(jīng)濟衰退產生了不良影響，不僅影響到了拍賣圖錄銷售的數(shù)量，還影響到了價格變現(xiàn)。
[12]See,The Permanent Collection May Not Be So Permanent，POGREBIN, ROBIN，New York Times; 1/27/2011, p1, 0p.在中國，這種做法被視為違背了《中華人民共和國拍賣法》的規(guī)定，拍賣行不能自己購買拍品并拍賣。
[13]邱家和，佳士得&蘇富比：兩大拍賣巨頭的網(wǎng)上攻略http://www.sina.com.cn 2009年03月28日 01:46 中國證券網(wǎng)-上海證券報。
[14]Going? Going? Gone!Barbara Pollack. The Village Voice. New York: Mar 21, 2000. Vol. 45, Iss. 11; pg. 64, 2 pgs
[15]佳士得和蘇富比拍賣行投資眼光獨到，對藝術品有著深厚的了解和研究，積極資助各類藝術品的展覽，比如，2011年7月第一周蘇富比、佳士得和寶龍拍賣行聯(lián)手贊助十八世紀前畫作展覽，每家參展商提供一個特殊的展示活動，紀念15-19世紀歐洲著名的畫家。
[16]1954年，使英國倫敦成為藝術品交易中心的目標的確定之后，逢埃及的法魯克國王(Farouk)被逐出埃及，而他藏品仍在埃及，蘇富比拍賣行決定和埃及政府就Farouk收集的藝術品銷售問題進行談判。埃及政府一切都準備就緒，打算把所有的收藏品帶去倫敦銷售，但就在最后一步，埃及外交部的法律顧問發(fā)現(xiàn)這是不可能。隨后蘇富比覺得必須改變交易策略。最終在開羅舉行了他收藏的藝術品的拍賣會。
[17]比如在1996年的一次拍賣中，佳士得四十年來第一次領先其對手，蘇富比急于奪回自己的桂冠，展開了一系列關于當年秋拍的競爭。都在極力爭取Sally Ganz 和Evelyn Sharp的收藏，佳士得的行為是：佳士得制作了精美而厚實的咖啡桌書送給潛在的投標者，來紀念維克多和薩利·甘孜，所獲得的收益贈送給一個令人喜愛的甘孜慈善機構;送出高質量膠片制作的精美圖片給知名收藏家觀看;在紐約時報上做兩個整版廣告并認真付清版面費;佳士得和蘇富比購買房產或者畫廊專事拍賣行的私人交易;蘇富比和佳士得成立了夏普紀念隊伍;給夏普繼承人高額現(xiàn)金并作擔保;蘇富比為獲得獨家銷售權為收藏家支付銀行費用。See, The thrilla' in chinchilla，Andrew Decker. Forbes. New York: Dec 15, 1997. Vol. 160, Iss. 13; pg. 282, 3 pgs.
[18]See,Opportunity knocks Art.view，Anonymous. Economist.com / News Analysis. London: Dec 15, 2009
[19]See,Scarce supply, fussy demand; Impressionist and modern art auctions，Anonymous. The Economist (Online). London: May 10, 2011.
[20]2010年12月16日在多哈，蘇富比舉行了一場拍賣會，成交額為55.6百萬。所拍賣的80多個標的，是41個年輕的藝術家的作品，他們是第一次進入蘇富比拍賣行銷售自己的作品。(The Sotheby's Doha auction 'Hurouf: the art of the word'，Anonymous. Middle East. London: Jan 2011. , Iss. 418; pg. 11, 1 pgs.
[21]See,Ethnic Art Falling Out of Favor?María Eugenia Miranda. Diverse Issues in Higher Education. Fairfax: Jun 23, 2011. Vol. 28, Iss. 10; pg. 14, 2 pgs)
[22]穆斯林藝術收藏家,斯圖爾特·凱瑞·韋爾奇三年前去世, 他收集的164幅伊斯蘭作品于2011年4月在蘇富比拍賣。韋爾奇在他9歲時開始收集印度和伊斯蘭藝術作品,并且一直都沒有停止。他性格開朗,自信。其質量和范圍,是世界上最大的私人收藏。藝術世界不再是歐洲中心主義。來自卡塔爾和亞洲其他地區(qū)的的買家活躍。但是，許多投標來自西方市場，韋爾奇做了這么多的創(chuàng)建。在其收藏期間，很多收藏都在佳士得和蘇富比被拍賣。See,A connoisseur and his treasures，Economist; 4/9/2011, Vol. 398 Issue 8728, p94-95, 2p, 1 Color Photograph.
[23]2011年6月的一次蘇富比夜場拍賣中，德國當代藝術家，西格瑪·波爾克(Sigmar Polke)、喬治·巴薩里茨(Georg Baselitz)、布林奇·巴勒莫(Blinky Palermo)繪畫作品的價格一路飆升到新的水平。這34幅作品中來自于著名收藏家、德國工業(yè)家Count Christian Duerckheim的收藏，他從70年代開始癡迷于他稱之為“他那個時代的藝術”，后來認識了波爾克、巴薩里茨和格哈德·里希特(Gerhard Richter)以及當時不太著名的約爾格·伊門多夫(Jörg Immendorff)、康拉德·盧埃格(Konrad Lueg)、歐根·舍內貝克(Eugen Schönebeck)，自那以后他常常購買他們的作品。歐洲蘇富比當代藝術部的夏安·韋斯特法說Duerckheim收藏吸引了十四個國家的競買人，這是德國藝術的勝利。See,ArtsBeat Blog: Christie's Contemporary Art Sale Signals Continued Strength in Market(June 28, 2011).
[24]See, Rachel Wolff,The Chinese Love Late Picassos, November 15, 2010.
[25]皮諾認為曾梵志是“21世紀的杰克·遜皮洛克”，皮洛克是第一位獲得國際認可的、美國著名的抽象派表現(xiàn)主義藝術畫家，(1919-1956年)， 皮諾先生基金在香港佳士得和新上海外灘美術館(Rockbund Art Museum)為曾梵志近期作品承銷個展。
[26]2011年2月在香港，蘇富比拍賣中國八十年代和九十年代的106件作品。See,Vogel,Carol, Sotheby's Plans Chinese Art Auction，New York Times; 2/10/2011, p3.
[27]See,Books And Arts: Chinese checkers; Contemporary art in China，Anonymous. The Economist. London: Jul 23, 2011. Vol. 400, Iss. 8743; pg. 79.
[28]See, LPAC Foundation's Inaugural Gala and Grand Auction Raises $78,000 to Benefit Arts for Youth Program，Targeted News Service. Washington, D.C.: Jun 22, 2011.
[29]拍賣行是一個經(jīng)濟中介機構，拍賣商通過收取買家和賣家市場服務費來賺錢。這些費用通常是從拍賣品落錘價中提成，落錘價是指拍賣師宣布成功的標的價格。買家所付的費用稱作“買家的傭金(premium)”，而賣家所付的費用稱為“賣家的傭金(commision)”。落錘價加上買家的傭金稱為“買家的價格”，而落錘價減去賣家的傭金稱為“賣家的價格”。
[30]在2001年9月，當蘇富比和佳士得都同意各付給牽涉到傭金壟斷中的原告(買方和賣方)兩億五千六百萬美元時，這場民事訴訟解決了。蘇富比肯定因為$45，000，000的刑事處罰和$256，000，000的民事處罰遭受重創(chuàng)。 蘇富比的股東當天股價下跌了15%，Alfred Taubman因為罰款被剝奪了將近1/5的私人財產($186，000，000)，被迫辭去蘇富比董事長一職，股價又下跌了15%。Dede Brooks被判三年緩刑，被迫辭去CEO一職和其他董事會職務，也失去了所有業(yè)績股票，支付付$3，250，000給蘇富比拍賣行。員工福利受到影響，不安全感增加，信任危機出現(xiàn)。佳士得的Anthony Tennant在1996年5月辭去了佳士得董事長一職，作為商人的信譽無疑一落千丈。不能再到訪美國。Christopher Davidge沒有在價格壟斷丑聞中受到損失。他因為作證而得到一筆£5，000，000遣散費，收到了養(yǎng)老金。最終佳士得的罰金只有蘇富比罰金的85%。See, Orley Ashenfelter, Anatomy of the Rise and Fall of a Price-Fixing Conspiracy:Auctions at Sotheby’s and Christie’s,CEPS Working Paper No. 102,September 2004.
[31] Some Signs of Compromise in House on D-Block，David Hatch. National Journal Daily A.M.. Washington: May 25, 2011.
[32] Price(1968)認為實施DDS的行政負擔太重，管理成本過高，而由此獲得的收入并不高;Asimow(1971)，Colonna and Colonna (1982)認為在美國加州實施的轉售權是一種間接說，是歧視那些沒有偉大藝術家祖父的年輕藝術家，多年后，Bays (2008)認為加州法對到另一個州銷售價格起到負面作用。Bolch et.al.(1978) 提出了第一個DDS的經(jīng)濟模型，表明一個藝術家出售他的作品在DDS的作用下會得到更多的報酬，但是一旦買家針對專收版稅而調整自己的出價，結果就是降低原有出價。Filer (1984)得出一個相同的結論，認為DDS重新分配財產權。Karp和Perloff(1992)也創(chuàng)建了DDS的經(jīng)濟模型，得出年輕藝術家(以及經(jīng)銷商)的銷售率可能會受到損害，因為如果買家知道需要支付轉售版稅，他們購買藝術品的意愿就會降低。Ginsburgh (2005)的詳細資料表明，經(jīng)濟理論預測到實施DDS的市場相對于不實施DDS的市場競爭力會降低，并且藝術家第一次出售獲得的價格也會降低。Hansmann and Santilli (1997)，Tepper (2007)和Merryman, Elsen等 (2007)從道德層面來分析，希望由藝術家擁有更多的精神權利。
[33]See, Chanont Banternghansa,Kathryn Graddy,The Impact of the Droit de Suite in the UK: An Empirical Analysis,September 10, 2010.
【編輯：宋林林】
