這是一個(gè)把現(xiàn)金放在銀行里不再保險(xiǎn)的年頭。
當(dāng)席卷全球的金融危機(jī)刮過，那些幾倍漲起來的資產(chǎn)呈幾十倍地消退時(shí)，人們忽然發(fā)現(xiàn)原來金融產(chǎn)品都是一場虛幻，貨幣體系甚至貨幣本身都開始遭到質(zhì)疑。通貨膨脹如同一把勺子，在看不見的時(shí)候深深地插入你的口袋，狠狠地把你的錢掘走。
就在人人都在揣測春何時(shí)天到來的時(shí)候，巴菲特的名言成了不愿接受現(xiàn)實(shí)的人的精神救命草——“別人貪婪時(shí)，我恐慌;別人恐慌時(shí)，我貪婪。”于是他們相互使著眼色，仿佛懷揣什么驚天秘密，用所有人都能聽到的小聲音說：“抄底的時(shí)候到啦，你怎么還不把錢拿出來?”只可惜，我們看到的仍是出現(xiàn)在大眾貪婪時(shí)候的貪婪。
我們并不鼓勵(lì)財(cái)富人群在恐慌中一味捂緊荷包，但更加擔(dān)心人們?cè)诳只胖斜回澙访允Я伺袛嗔?。本文教您識(shí)破經(jīng)濟(jì)嚴(yán)冬中的六大投資謊言。經(jīng)濟(jì)冬天來了，請(qǐng)妥善保管您的錢!
謊言之一：“抄底奢侈品”
謊言說法：一些被廣告商買斷了的時(shí)尚媒體在經(jīng)濟(jì)低靡的時(shí)候反而大包大攬起來——CHNALE打折啦，Hermes最保值，萬元LV3000元就能買進(jìn)……經(jīng)濟(jì)嚴(yán)冬到了，從前高高在上的奢侈品都以驚人的低折扣促銷，著實(shí)看得人眼花。“聽說現(xiàn)在冰島的奢侈品都打?qū)φ?。我們算了筆賬，原本那里的奢侈品就是國內(nèi)的6-7折，如今幾乎變成了3折，用一個(gè)1萬元的LV包來算，3000元就能拿下，省下的7000元付來回機(jī)票錢都?jí)蛄耍瑳r且還有廉價(jià)航空。”
事實(shí)勝于謊言：連意大利時(shí)尚品牌古姿的首席執(zhí)行官羅伯特·波萊都不得不承認(rèn)承認(rèn)，環(huán)境正在發(fā)生改變：“那些揮金如土的人以前可能會(huì)買4個(gè)手袋，但現(xiàn)在只買3個(gè)。”如果奢侈成為一種負(fù)擔(dān)，還何來享受呢?
BRIONI的成衣、歐米茄的腕表、羅瓦依那的雪茄……沒錯(cuò)，買到這些奢侈品的價(jià)格越來越低了。因?yàn)榻衲耆蚪鹑谑袌龅谋罎⑷绱藝?yán)重，以至于結(jié)束了在過去10年間導(dǎo)致全球奢侈品市場規(guī)模擴(kuò)大超過一倍的消費(fèi)熱潮，讓所有的奢侈品不得不“打折促銷”。
暫且拋開“連巴菲特都縮減開支，為什么你敢于逆風(fēng)而上大肆消費(fèi)”的問題不談，且問問還有興趣要便宜的奢侈品么?就奢侈品的本質(zhì)而言，它是身份和地位的象征，是個(gè)人事業(yè)成功的表征：我能夠隨心所欲地購買自己想要的東西了，而“熱愛生活”、“崇尚品質(zhì)”的追求屬于附加屬性。
刻薄地評(píng)價(jià)，奢侈品是一種“功能性上相似，質(zhì)地好百分之十，價(jià)格貴百分之百的物品”。起到的主要作用是“讓你自我感覺良好”，以及把你“和事業(yè)還未成功的普通人區(qū)分開來”。
乘著奢侈品打折的時(shí)機(jī)像買處理大白菜一樣掃貨，就如同青春期同班的性感女神忽然出現(xiàn)在眼前，主動(dòng)投懷送抱，驚喜之余卻少了幾分通過苦苦追求最終才獲得的成就感。再此外，購買奢侈品是純粹消費(fèi)，在連掃地大媽都知道經(jīng)濟(jì)危機(jī)需要“現(xiàn)金為王”，堅(jiān)持大批掃貨將所愛攬入懷中，那么你不是具有出類拔萃的通透大智慧，就一定是有二到牛都拖不回來的大堅(jiān)持。
謊言之二：“俱樂部帶給你商機(jī)”
謊言說法：M1NT俱樂部進(jìn)駐上海幾乎是上個(gè)月所有時(shí)尚雜志報(bào)道的對(duì)象。我們并不是沒見過俱樂部的奢華和大牌，M1NT最大的賣點(diǎn)是加入這個(gè)俱樂部不僅僅是代表身份和奢享，還能夠賺錢。號(hào)稱全球第一個(gè)為股東及會(huì)員提供頂級(jí)奢華個(gè)人化服務(wù)的私人專屬會(huì)所，無需支付年費(fèi)即可專享私人會(huì)所各項(xiàng)設(shè)施與服務(wù)，并將在每年獲得一定比例的分紅。
事實(shí)勝于謊言：加入俱樂部能賺錢，那豈不是天上掉餡餅?但是，請(qǐng)注意，這個(gè)餡餅只存在于俱樂部運(yùn)營良好的情況下。而什么時(shí)候俱樂部會(huì)運(yùn)營不良好呢?當(dāng)然是人人沒錢去揮霍的時(shí)候。這并不是聳人聽聞，就在11月，美國“黃石俱樂部”正式申請(qǐng)破產(chǎn)保護(hù)，這個(gè)富豪保險(xiǎn)箱必須在放棄會(huì)員利益的前提下，保住自己。所有那些關(guān)于奢華的承諾，頃刻間崩塌。
豪華俱樂部的高額會(huì)費(fèi)和高入會(huì)門檻，很好地詮釋了圈子的概念。你可以通過豪華俱樂部包下一架飛機(jī)前往摩納哥蒙特卡羅觀看一級(jí)方程式錦標(biāo)賽，順便享受一晚5星級(jí)酒店的豪華服務(wù);隔天一早再乘坐俱樂部的專屬直升機(jī)飛去英國看場皇家馬術(shù)比賽，抑或選擇在倫敦O2 Dome場館中欣賞一場頂級(jí)音樂會(huì)。
豪華俱樂部能做到的事情，確實(shí)能讓你感到“特殊階層”的自豪。但很不幸的，高塔的尖端總在寒風(fēng)中晃蕩得最劇烈，處在財(cái)富金字塔頂端的豪華俱樂部也先于其他娛樂場所感受到金融風(fēng)暴的凜冽。這是因?yàn)榻鹑陲L(fēng)暴影響最大的是富人群體，他們的財(cái)富一夜之間泡沫般地消失了，縮減的開支中最首當(dāng)起沖的就是不能帶來投資回報(bào)的部分。
正如近期富人俱樂部正接二連三地傳出因經(jīng)營不善而倒閉的消息。譬如著名的美國“黃石俱樂部”，他一長串豪貴的會(huì)員名單上曾經(jīng)包括美國前副總統(tǒng)、比爾蓋茨以及美國政要。這個(gè)倒霉的俱樂部的財(cái)務(wù)困難來自一筆瑞士信貸集團(tuán)2005年提供的3.75億元貸款，公司倒閉后希望出售巴黎城外的城堡等俱樂部資產(chǎn)以償還貸款，但目前未找到買家。
其余俱樂部也不容樂觀，曾經(jīng)傳出某俱樂部關(guān)門前一天，還在以超低的折扣價(jià)格出售全年年卡的消息。乘這個(gè)時(shí)候“抄底”俱樂部的資格或者年卡，萬一遇上了正策劃倒閉的公司，那“抄底價(jià)年卡”一天的豪華你都來不及享受，還不如直接募捐錢給人家跑路呢。
或退一步，抄底價(jià)俱樂部雖然不會(huì)倒閉，但可預(yù)見到經(jīng)營慘淡的下一年。同伴們財(cái)富萎縮、生意減少的時(shí)候，它所能帶來的商機(jī)就少了很多。掂量一下普通交友俱樂部夠不夠分量值回年費(fèi)先吧。以免到了明年，你都不好意思帶著商業(yè)上的伙伴來這家“蕭條俱樂部”。
謊言之三：“現(xiàn)在是投資藝術(shù)品的好時(shí)刻”
謊言說法：總有許多故事告訴你投資一位寂寂無名的畫家作品，在若干年后翻了無數(shù)倍的幸運(yùn)大投注。也有更多例子告訴你一次某某名作的投資能有翻幾番的利潤……尤其是總有人在信之鑿鑿地告訴你，連黃金都不能保值的時(shí)候，就投資藝術(shù)品吧!
事實(shí)勝于謊言：雷曼倒閉后的第一件事情就是拿收藏的藝術(shù)品出來拍賣還債，可結(jié)果卻是血淋淋的。你以為經(jīng)濟(jì)不好，藝術(shù)品降價(jià)，就是吸進(jìn)的好時(shí)光么?“盛世收藏亂世金”雖說是句老掉牙的話，但也是句實(shí)在話。別忘了，藝術(shù)品是最難套現(xiàn)的東西!
藝術(shù)需要錢，但現(xiàn)在看上去錢更需要藝術(shù)。據(jù)說有幾個(gè)銀行家在華爾街崩盤的第二天來到藝術(shù)畫廊，想要挑幾件作品放在家里，說看見它們就感到安慰。
藝術(shù)品市場一直就是考驗(yàn)“專業(yè)品位”和“目力深淺”的地方，低買高出的故事確實(shí)是存在的，但往往發(fā)生在“別人”身上。一句話言之，藝術(shù)品收藏市場水很深，有多少錢都不夠玩的。你可以認(rèn)真地把它當(dāng)成投資對(duì)待，去研究哪些藝術(shù)家是真的處在上升時(shí)期，哪些藝術(shù)家是靠著炒作在升騰名氣?；蛘吒钊氲劂@研，了解作者的發(fā)展軌跡，分析作家的風(fēng)格是否獨(dú)特，辨別他們是真的具有自己的特色，還是被包裝迅速成名的云云?
如果你沒有這方面的投資經(jīng)驗(yàn)，還是應(yīng)該抵御誘惑放棄藝術(shù)品投資。因?yàn)橄啾扔诠墒羞M(jìn)出自如，藝術(shù)品市場更為“投錢容易拿錢難”，越是創(chuàng)出天價(jià)，越是需要要投資謹(jǐn)慎。譬如上個(gè)世紀(jì)80年代的日本經(jīng)濟(jì)強(qiáng)盛期，不少日本富豪試圖通過藝術(shù)品保值，其中造紙大亨齋藤了英以8250萬美元和7810萬美元買下了凡高的《加歇醫(yī)生的畫像》及雷諾阿的《紅磨坊街的舞會(huì)》，但賣出的價(jià)格只有7000萬美元和3500萬美元，不賺錢反倒賠錢。
當(dāng)然，如果你是出于愛好而收藏藝術(shù)品，那么恭喜你，藝術(shù)品收藏永遠(yuǎn)都不會(huì)讓你恐慌!正如798一位畫廊經(jīng)理所感嘆地：“人性在遇到問題的時(shí)候總需要這樣的時(shí)刻。無論誰多么地有錢，在藝術(shù)品面前，金錢都都失去了意義。”他的所指關(guān)系到一個(gè)人的精神品質(zhì)、未來去向和子孫后代，而在不在乎全在自己。
謊言之四：“鉆石是永恒的保值品”
謊言說法：你對(duì)股市看不到頭的下跌已經(jīng)失去了耐心，你也對(duì)黃金波動(dòng)不定的匯率變化感到厭倦，你會(huì)聽到關(guān)于鉆石的行情價(jià)是如何穩(wěn)定的傳說。買鉆石吧，閃閃發(fā)光的石頭不僅能獲得美人的芳心，也能讓你把財(cái)富隨身攜帶著移動(dòng)。
事實(shí)勝于謊言：鉆石是公認(rèn)的永恒象征，不少人用以保值，但金融海嘯令鉆石價(jià)格也無法恒久閃耀，已不再是投資者的“頂級(jí)”好友。鉆石價(jià)格面臨五年來首度下跌，今年普通貨色鉆石的價(jià)格預(yù)料會(huì)下跌三至四成，高檔鉆石的跌幅將更大。
相比之黃金和房產(chǎn)，鉆石的獨(dú)特之處在于它可以隨時(shí)移動(dòng)。正如一位珠寶交易商所解釋的：“我的一個(gè)買家在伊朗鬧革命的時(shí)候接到通知必須馬上離開，他沒有時(shí)間賣房子或者到銀行提款，但可以收拾起價(jià)值3000萬的鉆石立刻啟程。”
另一方面鉆石也是最具有私密性的個(gè)人財(cái)富投資。不像別的財(cái)富需要去尋找財(cái)富保管商，如投資銀行、保管銀行之類的，鉆石投資者不需要付出任何的保管費(fèi)、財(cái)產(chǎn)稅或者被要求上各種各樣的責(zé)任保險(xiǎn)。它也不會(huì)像期貨那樣每天有劇烈的價(jià)格波動(dòng)，也沒有任何的政府會(huì)堆積鉆石庫存。因此各國政府不會(huì)緊緊地控制鉆石自由交易市場，從而鉆石可以更容易地在世界任何地方出手。
但是，基于簡單的道理：“你不可能賣給珠寶商一顆鉆石后，然后以同樣的價(jià)格購回——珠寶商不會(huì)放棄利潤的。”你想要通過投資鉆石賺錢的路還漫漫。事實(shí)上，近20年鉆石的價(jià)格可以用“慘淡”來形容。在1980年商品牛市中，鉆石價(jià)格被炒高，牛市結(jié)束鉆石價(jià)格暴跌超過了60\%，此后的20年里在窄幅區(qū)間內(nèi)波動(dòng)。
更何況并非所有的鉆石都有投資潛力。以鉆石業(yè)權(quán)威鑒定機(jī)構(gòu)HRD公布的價(jià)格統(tǒng)計(jì)看，1克拉以上鉆石1995年以來升值了30.7\%，但0.5克拉的鉆石價(jià)卻下降了4.28\%，0.25克拉的也下降了4.2\%。因此即使要投資鉆石，也應(yīng)以1克拉以上為宜。
再有，那些不足半克拉的“細(xì)貨”和有些小瑕疵的現(xiàn)代鉆石，一般只宜作為裝飾用，根本不具備保值功能。目前鉆石報(bào)價(jià)比較混亂，折扣層次不齊，外行人很容易以大大高于合理價(jià)格的價(jià)位買入，這樣即使鉆石價(jià)格總體走勢(shì)走好，也不意味著你買入的鉆石有增值潛力。
最后，鉆石好買不好賣。鉆石雖可很方便地從珠寶商那里買到，但對(duì)普通人而言，要出售獲利卻很麻煩。絕大多數(shù)珠寶商不提供回購業(yè)務(wù)，出售鉆石只能通過拍賣、網(wǎng)上交易或典當(dāng)?shù)惹?mdash;—而通過這些渠道出售往往會(huì)在市價(jià)之上打一個(gè)折扣，即使你買入鉆石有升值，也很容易被這個(gè)折扣蠶食殆盡。
謊言五：“去歐洲購物旅行”
謊言說法：當(dāng)韓國人因?yàn)槿嗣駧艆R率升值而候鳥一般飛走時(shí)，咱們手頭的錢忽然間有了種沉甸甸的感覺。原本乘以8的美元，現(xiàn)在只要乘以6——忽然間歐洲購物天堂離的距離拉近了不少!去歐洲，享受有錢人的感受!
事實(shí)勝于謊言：你當(dāng)然可以覺得歐洲的大牌便宜而去大批量掃貨，加上燃油稅降價(jià)、旅行團(tuán)折扣、歐元貶值……這一切看似是那么的天時(shí)地利人和。但結(jié)局呢?掃回來的貨未必是有用的，花出去的錢卻早就沒有。別忘了，那些連連走低的人民幣都是你一分一分掙來的。
澳元破“5”、歐元破“10”，讓國內(nèi)旅行社出境游的價(jià)格一落再落，同時(shí)隨著罕有的國際貨幣大幅貶值，讓出境購物的價(jià)格也忽然間節(jié)省了不少，再加上12\%的購物退稅，人們手上的人民幣一夜之間出現(xiàn)了“升值傾向”，猛然間有了“老子很有錢”的感覺。
正如一個(gè)潮流人士精心算的一筆帳單：“LV包包，國內(nèi)買要1.9萬多元，現(xiàn)在去巴黎買只需要約1.2萬元，買兩只LV包或是一塊名表就已經(jīng)賺回團(tuán)費(fèi)了。”賬面上看著很不錯(cuò)，但仔細(xì)想想這筆帳是典型的“抓了芝麻、丟了西瓜”：為了幾千塊錢的下浮利益，就花了幾萬塊錢去為歐洲的GDP增長作貢獻(xiàn)，值么?
同時(shí)還應(yīng)該想清楚，出國購物的本質(zhì)依然是消費(fèi)行為。你購買的奢侈品的本質(zhì)是消耗而不是投資。這次“省錢”購物過程，看起來就如同是“倒洗澡水把孩子一起倒掉了”，十分地得不償失。
謊言六：“到美國買房去”
謊言說法：“到美國抄底”在國內(nèi)一小撮人里成了風(fēng)尚，常有人說：“報(bào)紙上說那些一美元一棟的大HOUSE，咱們就算遇不上這樣的好事，但幾十萬美元買一個(gè)，怎么也比幾百萬在北京買一個(gè)上沒天下沒地的公寓強(qiáng)吧，雖然傳說中的地稅高得驚人，但好歹能在美國擁有一塊土地，想想也覺得是百年不遇的好機(jī)會(huì)。”
事實(shí)勝于謊言：中國富豪會(huì)對(duì)任何貌似是價(jià)值低谷的東西萌生興趣?？蓭啄昵?，當(dāng)人們紛紛談?wù)撏顿Y德國房地產(chǎn)市場，但最終投資的人大多虧了很多錢——當(dāng)你在海外的大房子因無人打理而日趨沒落時(shí)，你卻還要幫美國人為它埋單。
這句聽起來牛氣哄哄的話到底有多少可行性呢?倒是一份關(guān)于美國房地產(chǎn)市場的報(bào)告顯示，不少中國人正在實(shí)踐這句話：目前在美國買房子的大都是中國人，而且使用現(xiàn)金。
拋開國籍限制、法律條款等不談，其實(shí)美國的房地產(chǎn)同樣充滿了風(fēng)險(xiǎn)。這個(gè)行業(yè)門檻極低，而想要從人群中沖殺出來，眼光和風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)意識(shí)相當(dāng)重要。回顧歷史，美國房產(chǎn)業(yè)也曾出現(xiàn)了大問題。前美國總統(tǒng)克林頓時(shí)期為了解決美國人住房夢(mèng)想，放松了個(gè)人貸款，導(dǎo)致2004至2006年美國人出現(xiàn)房產(chǎn)搶購風(fēng)潮，隨后兩年人們無法為暴漲的高消費(fèi)付清貸款，銀行也發(fā)現(xiàn)放出去的款最終變成了一堆房子。
按照美國房地產(chǎn)市場的規(guī)律來看，現(xiàn)在正處在7至10年的波動(dòng)周期的低谷階段。當(dāng)然確實(shí)可以認(rèn)為現(xiàn)在是低點(diǎn)出手的好時(shí)期，但也需要看到：一旦買入后未來多年內(nèi)最好也不要出售，而應(yīng)該耐心等待它升值。
整體說來，美國房地產(chǎn)的投資不如日本、香港等東南亞市場激動(dòng)人心，回望過去20年歷程，美國大部分地段的土地并沒有出現(xiàn)大幅上升的情形，每年還得交地產(chǎn)稅。一般美國人抱有房子是消費(fèi)品而非投資品的態(tài)度。這句“去美國抄底”，牛氣有余，慎重不足。
【編輯：姚丹】
